瑞士监管机构 FINMA 在新提案中将目标对准了稳定币发行商

瑞士金融市场监管局（FINMA）针对稳定币发行商提出了新的指导方针，旨在加强监管和降低金融风险。该建议是在稳定币对受监管机构和更广泛的金融生态系统的潜在影响日益受到关注的情况下提出的。

根据最近的一份指导文件，FINMA 试图将稳定币发行商归类为金融中介机构，强调与这些数字资产相关的洗钱、恐怖融资和逃避制裁的风险增加。

稳定币是与传统货币或其他资产挂钩以保持稳定价值的数字资产，其采用率激增。然而，由于稳定币可能被滥用于非法活动，其快速增长也引起了全球监管机构的警惕。

应对金融和声誉风险

在金融管理局于 7 月 26 日发布的指导意见中，监管机构强调，稳定币发行商必须承担与传统金融机构相同的反洗钱（AML）义务。这包括核实稳定币持有者的身份和确定受益所有人的身份。

"因此，就反洗钱立法而言，稳定币发行商被视为金融中介机构，除其他外，必须按照适用义务（《反洗钱法》第 3 条）验证稳定币持有人的客户身份，并确定受益所有人的身份（《反洗钱法》第 4 条），"FINMA 表示。

违约担保框架

除了遵守反洗钱法之外，FINMA 还解释了稳定币发行商如何在满足某些条件的情况下，在没有银行执照的情况下开展业务。这些条件确保储户受到保护，并且发行商在违约时必须有银行担保。

根据 FINMA 的说法，该框架设定了违约担保的最低要求，要求发行商通知客户，保持在担保限额内，并允许在破产情况下立即索赔，而无需等待损失证明。

加强存款人保护

尽管 FINMA 的措施加强了对储户的保护，但这些措施并不能与银行执照的安全性相提并论。尽管如此，监管机构仍致力于降低违约担保风险，确保稳定币发行商符合保障客户安全的严格标准。

由 Tether USDT 和 USDC USDC 等与传统货币挂钩的加密货币组成的稳定币行业近来经历了指数式扩张，在 2023 年达到了前所未有的市值。为此，全球监管机构正加紧为这个快速发展的行业制定指导方针。

根据普华永道发布的《2023 年全球加密货币监管报告》，截至今年年底，包括瑞士在内的至少 25 个国家已经实施了稳定币监管或立法。